Existencias Negociaveis Acoes Vs Restritas Acoes




Existências Negociáveis Ações Vs Restritas AçõesOpcoes de acoes versus acoes restritas: um caso de risco versus recompensa Use um colete de vida brilhante laranja em sua proxima viagem de vela e ninguem vai confundi-lo para Orlando Bloom em Piratas do Caribe. Mas se o navio cair, voce vai ficar a tona enquanto seus mateys ir para baixo com o navio. Estoque restrito e uma especie de assim. Nao e tao glamouroso como opcoes de acoes de funcionarios, que oferecem a promessa de vastos tesouros se o estoque de sua empresa sobe. Mas se o quilos de preco da acao sobre, youll ser grato voce tem estoque restrito. Acoes restritas tem sido em torno de um longo tempo, mas esta recebendo muito mais atencao agora que a Microsoft decidiu dar aos trabalhadores em vez de opcoes de acoes. Outras empresas devem seguir exemplo Microsofts, por isso e importante compreender os pros e contras desta forma de compensacao. A mudanca para acoes restritas Mais empresas reduziram seus programas de opcoes de acoes este ano em favor de acoes restritas. De acordo com um inquerito recente: 63: das empresas reduziu o numero de opcoes de acoes de empregado outorgado. 57: das empresas introduziram programas de incentivo de acoes novos ou raramente usados. 63: das empresas que introduziram novos ou raramente utilizados planos de incentivos de acoes oferecidos acoes restritas. Fonte: Mercer Human Resource Consulting Como eles diferem Opcoes de acoes dao-lhe o direito de comprar as acoes de sua empresa no futuro, a um preco predefinido. Se o preco da acao sobe, voce e um vencedor. Por exemplo, suponha que sua empresa lhe da o direito de comprar 1.000 acoes em 10 por acao. Se o estoque vale 50 uma parte quando voce exercita sua opcao, seu lucro antes do imposto e 40.000. Mas se o preco das acoes cai abaixo de 10 por acao, as opcoes sao inuteis. O estoque restrito nao custa nada enquanto voce atende aos requisitos de aquisicao. Isso geralmente significa que voce tem que permanecer no trabalho por alguns anos. Mas uma vez que o estoque e investido, e seu. Mesmo se o preco caiu desde a concessao de acoes, ainda vale alguma coisa. Suponha que sua empresa lhe de 1.000 acoes de acoes restritas no valor de 50 no momento da concessao. Quando as acoes vests, seu valor apenas 10. Voce ainda tem um ganho de 10.000. A maioria das empresas premiar menos acoes de acoes restritas do que opcoes de acoes. Uma empresa que anteriormente deu aos trabalhadores 10.000 opcoes de acoes provavelmente lhes daria 3.000 a 4.000 acoes de acoes restritas, o que limita sua capacidade de lucrar com ganhos futuros, diz Bruce Brumberg, editor da myStockOptions. Opcoes de acoes arent normalmente tributados ate que voce exerce-los, o que lhe da algum controle sobre quando voce paga seus impostos. As acoes restritas sao tributadas no ano em que sao adquiridas, independentemente de voce as vender ou nao. O IRS considera a compensacao de acoes, entao voce pagara impostos a sua taxa de renda ordinaria, nao a menor taxa de ganhos de capital, diz Martin Nissenbaum, diretor nacional de planejamento de imposto de renda pessoal na Ernst amp Young. A maioria dos coletes de acoes restritas em estagios, diz Brumberg, entao voce provavelmente nao tera que pagar a conta de impostos inteira em um ano. Por exemplo, se voce receber 4.000 acoes de acoes restritas, as acoes poderao ser adquiridas em incrementos de 25 ou 1.000 acoes, por ano. Os impostos sao geralmente baseados no valor de mercado das acoes quando elas sao adquiridas, e nao o valor no momento da concessao. Se suas 1.000 acoes de acoes restritas valem 30 por acao quando forem adquiridas, voce pagara impostos sobre lucros em 30.000, mesmo se as acoes valessem muito menos no momento da concessao, diz Gregory Merlino, planejador financeiro da Ameriway Financial Services em Voorhees , NJ Ha uma alternativa para pagar impostos quando suas acoes vests, mas e arriscado. Voce pode fazer o que e conhecido como uma eleicao da Secao 83 (b), que exige que voce pague impostos dentro de 30 dias de receber a concessao. Voce pagara imposto de renda com base no valor da acao no momento da concessao, e ganhos futuros serao tributados a menor taxa de ganhos de capital. Se o estoque sobe significativamente entre o tempo da concessao ea aquisicao, uma 83 (b) eleicao produzira uma conta de imposto muito mais baixa. Alguns programas de acoes restritas nao permitem esta estrategia. Ha grandes inconvenientes para fazer uma eleicao 83 (b), diz Mike Busch, planejador financeiro com Vogel Financial Advisors, em Dallas. Se voce deixar o seu trabalho antes das acoes colete, voce vai acabar pagando impostos sobre a renda que voce nunca recebeu. Da mesma forma, se o declinio das acoes em valor, o IRS nao vai reembolsar o seu pagamento em excesso. Ganhos e dividendos 8226 Se suas acoes restritas pagam dividendos, voce recebera pagamentos de dividendos, mesmo se suas acoes nao forem investidas. Os dividendos sao considerados renda, entao voce pagara sua taxa de imposto de renda ordinaria, nao a taxa mais baixa 15, Nissenbaum diz. Uma vez que as acoes vests, os dividendos serao tributados na taxa mais baixa. Se voce fizer uma eleicao 83 (b), no entanto, voce pagara a taxa de 15 em dividendos imediatamente. 8226 Se voce prender sobre a sua acao restrita depois de ter investido, o seu objecto de tratamento regular de ganhos de capital. Contanto que voce esperar pelo menos um ano para vender, youll qualificar para a taxa de 15 ganhos de capital sobre os ganhos. O bloco de Sandra cobre o financiamento pessoal para EUA HOJE. Sua coluna Seu dinheiro aparece tercas-feiras. Clique aqui para ver um indice de suas colunas do Money. Se voce e afortunado o suficiente para receber uma bolsa de acoes restrita (muitas vezes referenciado como unidades de acoes restritas ou RSUs) de sua empresa como uma juncao ou Incentivo de retencao voce deve compreender os fundamentos deste beneficio. Os termos em torno da aquisicao e fixacao de precos desta bolsa podem afetar sua tomada de decisao para o planejamento tributario, bem como o emprego em andamento. Nota: esta coluna nao pretende oferecer aconselhamento juridico ou financeiro. Procure sempre a entrada de um recurso qualificado. O que e uma concessao de unidade de estoque restrita Quando um empregador lhe oferece acoes da empresa, mas coloca limitacoes em sua capacidade de acessar ou monetizar o estoque, e dito ser restrito. Estes subsidios sao frequentemente utilizados em tecnologia, alto crescimento e grandes empresas estabelecidas como um meio de recrutar ou reter funcionarios-chave. Quais sao as restricoes comuns que os empregadores colocam em doacoes de unidades de acoes A forma mais comum de restricao colocada sobre essas contribuicoes pelo empregador e atrasar o acesso as acoes reais por meio de um processo chamado de aquisicao de direitos. Considere um cenario onde voce esta contratado e ofereceu 500 acoes de acoes no entanto, vesting requer 3 anos a partir de sua data de contratacao. Nesta situacao, voce sera incapaz de tocar o estoque por 3 anos. Se voce deixar a empresa antes da marca de 3 anos, suas acoes serao devolvidas a empresa. Conforme descrito neste artigo sobre aquisicao. Ha uma variedade de formatos empregadores podem usar para passar a propriedade das acoes para o funcionario ao longo do tempo. O que acontece se voce deixar a empresa antes de suas acoes vests Este ponto vale a redundancia neste artigo. Se voce sair antes da concessao de acoes restritas, voce perdera a capacidade de ganhar as acoes. Este beneficio essencialmente tera sido inutil para voce. Como uma concessao de acoes restritas difere de uma concessao de opcao de compra de acoes. Ambos tem um periodo de carencia. A diferenca esta no final do periodo de carencia. Quando uma opcao de acoes vests, voce tem a opcao de comprar ou nao comprar o estoque a um preco especifico (o preco de exercicio). Voce nao possui nenhuma acao da empresa ate que voce exerca a opcao e comprar o estoque. Assim que voce compra-lo, voce pode fazer tudo o que quiser com ele, incluindo vende-lo. Quando um premio de acoes restritas vests, voce possui o estoque e voce pode fazer o que quiser com ele. Qual e melhor, opcoes de acoes ou acoes restritas A resposta a esta pergunta e, depende. Geralmente, se o preco das acoes esta subindo, as opcoes de acoes podem ser preferidas. Voce pode vender tanto no maior valor de mercado, mas com opcoes de acoes que voce nao teve de se comprometer com a compra ate que o preco das acoes atingiu o ponto em que voce queria vender. Alternativamente, se o preco da acao permanece o mesmo ou esta tendendo para baixo, estoque restrito pode ser melhor desde que voce realmente possui o estoque. Suas opcoes nao exercidas nao tem valor e se o preco da acao esta abaixo do preco de exercicio, elas sao efetivamente descritas como sub-agua.34 O estoque, claro, tem algum valor, a menos que ele diminua para zero. Existem consideracoes fiscais com unidades de estoque restritas ou opcoes concedidas Sim. Por exemplo, e possivel que sua concessao de unidade de acoes restrita acione uma obrigacao de imposto na data de aquisicao, independentemente de ter vendido ou nao as acoes. Certifique-se de consultar um contador qualificado ou advogado para as ultimas regras sobre as implicacoes fiscais do seu premio particular. O Bottom Line: E importante para voce entender todos os termos e implicacoes fiscais de seu beneficio particular. As concessoes das opcoes e as concessoes limitadas da unidade conservada em estoque podem ser veiculos excelentes para a criacao da riqueza sobre o tempo. No entanto, nao existe tal coisa como um almoco gratis em financas. Certas restricoes irao reger quando e como voce acessa sua concessao e implicacoes fiscais sempre tear grande ao avaliar essas contribuicoes do empregador. Stock Restritos e melhor do que as opcoes de acoes atualizado 20 de julho de 2016 Muitas empresas estao preocupadas com a recomendacao do Conselho de Normas Contabeis Financeiras (FASB) Opcoes de acoes sejam mostradas na folha de despesas da empresa. Especialmente high-tech e start-up empresas estao preocupadas porque eles temem perder uma das suas grandes ferramentas de motivacao. Eles nao precisam se preocupar. Ja existe uma melhor escolha de compensacao, opcoes de acoes restritas. Motivacao Atraves de Stock Restrito Emissao de acoes restritas e uma ferramenta melhor motivacao do que conceder opcoes de acoes por dois motivos. Primeiro, muitos funcionarios nao entendem as opcoes de acoes. Eles nao sabem que tem de tomar medidas para realizar qualquer ganho. E muito mais facil para eles compreender um periodo de aquisicao de direitos sobre acoes restritas. Em segundo lugar, o estoque restrito pode tornar-se inutil como opcoes de acoes. Mesmo que o preco das acoes cai, estoque restrita retem algum valor intrinseco. Uma concessao de opcao de compra de acoes com um preco de exercicio de 10 nao tem valor quando as acoes negociadas em 8. Acoes restritas concedidas quando a negociacao em 10 ainda vale 8. Uma opcao de compra perdeu 100 de seu valor. A acao restrita so perdeu 20. Empregado propriedade atraves de acoes restritas Uma das vantagens de acoes restritas tem de uma perspectiva de gestao e que e melhor em motivar os funcionarios a pensar e agir como proprietarios. Quando um premio de acoes restritas concede, o empregado que recebeu o estoque restrito torna-se um proprietario da empresa. Ele ou ela tem que tomar nenhuma outra acao para que isso aconteca. O empregado agora e proprietario de parte e pode votar na reuniao anual. Propriedade real de parte da empresa e uma poderosa ferramenta de motivacao na tentativa de obter funcionarios para possuir os objetivos da empresa. Isso os torna mais focados em atingir metas. Opcoes de acoes, por outro lado, fazer pouco para incutir um senso de propriedade. Eles sao vistos pela maioria como uma aposta de alto risco que tem uma recompensa potencialmente grande. Um individuo pode muito bem investir um par de anos ajudando uma empresa crescer e prosperar quando compensado por esse tempo por opcoes de acoes. No entanto, a sua lealdade e aumentar o preco das acoes para que o pode descontar e fazer um pacote. Eles nao tem lealdade a empresa e seus objetivos. Muitas vezes, eles vao escolher acoes que aumentam o preco das acoes no curto prazo, aumentando assim seu ganho potencial, ao inves de tomar uma visao de longo prazo que ajudara a empresa. Restricted Stock Supporters A LA Times informa que a Microsoft planeja substituir as opcoes de acoes com subsidios de acoes restritas. Amazon. co. uk observa que todos os seus funcionarios sao alocados um numero de unidades de acoes restritas da Amazon quando se juntar. O Altria Group, Inc. assinala em seu relatorio anual que, em 2003, fizemos premiacao de acoes em acoes restritas ao inves de opcoes de acoes de preco fixo34. Dell Computer Corp. Cendant Corp. e DaimlerChrysler AG tambem sao relatados para se deslocar para acoes restritas em vez de opcoes de acoes. Restricted Stock FAQ Se voce tiver duvidas sobre premios de acoes restritas como uma forma motivadora de compensacao, consulte a FAQ de estoque restrito. Existe uma FAQ comparavel sobre opcoes de acoes aqui. Gerenciar este numero Premios de acoes restritas sao uma ferramenta melhor para motivar funcionarios do que opcoes de acoes. Premios de acoes restritas sao melhores do que opcoes de acoes para motivar os funcionarios a pensar e agir como proprietarios. Premios de acoes restritas sao tratados melhor nas demonstracoes financeiras do que opcoes de acoes. Isso torna os premios de acoes restritas melhor para os funcionarios, a administracao, os investidores e os reguladores. Nao ha nenhuma razao para nao fazer essa escolha.